الإمارات تتصدر منطقة الشرق الاوسط، أعلى نسبة من العائلات المؤسِّسة للثروات

الأربعاء، 24 سبتمبر 2025 12:35 م

سيتي ويلث

محمد السيد

أصدرت "سيتي ويلث"، الشريك المصرفي الرائد للمؤسسات ذات الاحتياجات العابرة للحدود، تقريرها العالمي لمكاتب العائلات للعام الجاري 2025، لتقدّم من خلاله إطلالة غير مسبوقة حول توجهات وسلوكيات نخبة المستثمرين حول العالم، وتم إعداد هذا التقرير من قبل فريق مكاتب العائلات العالمي لدى "سيتي ويلث"، حيث يتعامل مع أكثر من 1,800 مكتب عائلي في مختلف أنحاء العالم.

منطقة الشرق الأوسط

وقال هانيس هوفمان، رئيس مجموعة مكاتب العائلات العالمية لدى "سيتي ويلث": "يمكن القول إننا نعيش أوقاتاً استثنائية لمكاتب العائلات حول العالم، وخاصة في منطقة الشرق الأوسط، حيث بات يُنظر إلى النزاعات الإقليمية على أنها أقل خطورة مما كانت عليه العام الماضي.

الإمارات مركز عالمي

وأضاف تستمر نسبة مرتفعة من العائلات المؤسِّسة للثروات، أي الجيل الأول في تكوين الثروة، في السيطرة على ثرواتها، الأمر الذي يعكس حيوية متجددة لخلق الثروات في المنطقة، وتشهد دولة “الإمارات العربية المتحدة” تدفقاً ملحوظاً للأثرياء القادمين من الخارج، مما يؤدي إلى تعزيز مكانتها كمركز عالمي لمكاتب العائلات، وهؤلاء العملاء المتميزون يبحثون باستمرار عن طرق جديدة لتلبية التوقعات المتزايدة لعائلاتهم.

أبرز المحاور التي كشف عنها هذا التقرير:

الأجيال المسيطرة على الثروات: سجّلت أوروبا والشرق الأوسط وإفريقيا النسبة الأعلى من العائلات المؤسِّسة التي لا تزال تتحكم بثرواتها (56%)، بينما تصدرت آسيا والمحيط الهادئ في الجيل الثاني (43%)، ما يشير إلى نضج السوق هناك.
المخاوف الجيوسياسية: برزت النزاعات التجارية العالمية كأعلى مصدر للقلق بنسبة قدرها (60%)، تلتها العلاقات الأميركية الصينية (43%)، ثم عودة الضغوط التضخمية (37%).
قدرة المحافظ الاستثمارية على التكيّف: ظلت توزيعات الأصول شبه مستقرة، مع تسجيل تحركات/ تغييرات بنسبة أقل مقارنة مع نتائج العام الماضي، بانتظار وضوح أكبر في السياسات التجارية، أما بالنسبة إلى المستثمرين الذين أعادوا صياغة استراتيجياتهم، كانت التوجهات الإيجابية هي السائدة، خصوصاً في رأس المال الخاص.
نظرة متفائلة: أبدت مكاتب العائلات تفاؤلاً بشأن عوائد محافظها خلال 12 شهراً، رغم تباين الآراء حول فئات الأصول التي ستقود الأداء.
إجراءات نشطة للتعامل مع تقلبات السوق: أدت الرسوم الجمركية الأميركية إلى تحركات سريعة ومدروسة لتعزيز مرونة المحافظ، حيث فضّل 39% من المكاتب الإدارة النشطة، كما اتجهوا إلى الاستثمار في أصول ذات انتشار جغرافي أوسع، وأدوات تُعد أكثر تحصيناً ضد المخاطر، إضافة إلى توظيفهم استراتيجيات التحوط.
التزام قوي بالاستثمارات المباشرة: أفاد 70% من المشاركين بانخراطهم في الاستثمارات المباشرة، وأكد 40% منهم أنهم زادوا نشاطهم بشكل ملحوظ خلال العام الماضي، ما يعكس ثقتهم في اختيار صفقات من شأنها أن تحقق عوائد قوية.
وجود ثغرات في الاحترافية والكفاءة المهنية: رغم التقدم في الكفاءة والاحترافية المتعلقة بإدارة الاستثمارات، لا تزال المؤسسات مطالَبة بتعزيز قدراتها في إدارة المخاطر التشغيلية، والأمن السيبراني، وإرساء خطط واضحة للخلافة القيادية.
الاستعانة بمصادر خارجية: تتنامى توجهات المكاتب العائلية نحو الاستعانة بمصادر خارجية لتلبية احتياجاتها الخدمية، بما في ذلك إدارة مسؤولياتها المتزايدة بكفاءة، لكن سلطة اتخاذ القرار تبقى داخل العائلة إلى حد كبير.
التقدم في اعتماد الذكاء الاصطناعي: تضاعفت نسبة المكاتب التي بدأت بتطبيق الذكاء الاصطناعي مقارنة بالعام الماضي، خصوصاً في أتمتة العمليات وتحليلات الاستثمار، لكن التكامل الكامل سيستغرق وقتاً.

وأظهر الاستطلاع أن الغالبية الساحقة من المشاركين يتوقعون ارتفاعاً في محافظهم خلال العام المقبل، في حين توقّع 40% منهم تحقيق عوائد تفوق نسبتها 10%. لكن المزاج تجاه فئات الأصول الفردية كان أقل إيجابية مقارنة باستطلاع العام الماضي 2024.